Con una inflación galopante, muchas personas buscan alternativas más eficientes para rentabilizar los ahorros y llegar a los objetivos previstos en el medio y largo plazo.
Una de las opciones más famosas son los fondos de inversión. Ahora mismo el 40 % del dinero invertido se destina en España a este instrumento financiero. ¿Por qué se han convertido en una de las estrategias más populares?
Sigue leyendo y en menos de cinco minutos sabrás qué es un fondo de inversión, cómo funciona, los tipos más famosos y qué riesgos debes tener en cuenta.
¿Qué es un fondo de inversión y cómo funciona?
Un fondo de inversión es una Institución de Inversión Colectiva (IIC). Dicho de otro modo, es un instrumento financiero que aglutina las diferentes aportaciones monetarias que realiza un determinado número de personas, cuya finalidad es invertir sus ahorros.
A las personas que depositan sus ahorros se les conoce como partícipes y todas sus aportaciones van destinadas a la inversión en diferentes tipos de instrumentos financieros. Por ejemplo, acciones, derivados, etc.
El fondo común estará gestionado por un gestor de activo y, dependiendo de la estrategia, se tomarán más o menos riesgos. Esto debe tenerse en cuenta ya que de la evolución del fondo dependerán los resultados que obtengan los partícipes.
Según lo que invierta cada persona en el fondo, recibirá una participación directamente proporcional y, en base a ello, las pérdidas o ganancias serán distribuidas.
Veamos esto con un ejemplo. Si un fondo de inversión tiene un valor de mercado de 100 millones de euros y un inversionista contribuye con un millón, poseerá el 1 % del fondo. Si el valor aumenta a 110 millones, la participación del inversionista también aumentará en un 10 %. Es decir, a 1.1 millones. Del mismo modo, si el valor del fondo disminuye a 90 millones, la participación también disminuirá en un 10 % (900,000 euros).
Existen diferentes tipos de fondos de inversión. A continuación te explicamos algunos.
¿Qué es un fondo de inversión garantizado?
Los fondos de inversión garantizados son una de las opciones con menor riesgo. Estos aseguran la devolución total o parcial de la inversión inicial en una fecha determinada.
La fecha de vencimiento coincide con el momento en el que se asegura que las participaciones del fondo alcanzarán un determinado valor liquidativo. Solo aquellos que mantengan la inversión hasta este momento tendrán derecho a la garantía.
Por estas características, los fondos garantizados mantienen una cartera de inversión con bajo riesgo. Por ejemplo, bonos y obligaciones del Estado o depósitos a plazo fijo.
¿Qué es un fondo de inversión alternativo?
Como su nombre indica, la principal característica es que invierten en activos no convencionales. Es decir, no son ni acciones ni bono ni efectivo.
Suelen ser más complejos y solo son recomendados para inversores con gran experiencia y que cuentan con una gran capacidad de ahorro. Suelen centrarse en derivados, deuda privada, etc.
Una de sus características que lo hacen poco accesible para ciertos usuarios es la complejidad que conlleva convertir la inversión en líquido. Además, suelen exigir cantidades económicas más altas y los plazos de retorno de la inversión también son elevados.
¿Qué es un fondo de inversión indexado?
Estos no tienen a un administrador de fondos que analice el mercado de valores ni nada por el estilo. Su función es intentar replicar determinado índice y copiar su estrategia.
Por ello se les conoce como fondos de gestión pasiva. Es considerada una de las mejores maneras de invertir a largo plazo sin tener que dedicarle demasiado tiempo.
Por ejemplo, puede basarse en índices reconocidos como el FTSE (Bolsa de valores de Londres) o en otros que utilizan como referencia al IBEX 35. Cuando su composición cambia, el gestor tratará de imitar los movimientos que hayan ocurrido.
¿Cuál es el riesgo de un fondo de inversión?
El principal riesgo de un fondo de inversión es el que tiene cualquier instrumento financiero: perder el dinero. Obviamente, no todas las operaciones tienen el mismo riesgo y no será lo mismo comprar bonos del Estado que invertir en acciones. Generalmente, las operaciones con más riesgo implican que las ganancias pueden ser mayores, pero también aumentan las oportunidades de perder los ahorros.
El factor humano también es un elemento a tener en cuenta. La mejor recomendación es estudiar detenidamente qué fondo de inversión se ajusta mejor a tus necesidades. Además, el riesgo de que exista una falta de liquidez por determinadas circunstancias también debe considerarse.
En todo caso, tienes disponibles herramientas para decidir qué fondo se ajusta más a lo que buscas. La Comisión Nacional del Mercado de Valores dispone de una clasificación de los fondos de inversión con siete niveles. El 1 para aquellos con un riesgo financiero y potencial de rentabilidad menor y el 7 para justo lo contrario.
¿Todavía tienes dudas? En NIO Ventures somos expertos en el tema, contáctanos y te resolveremos cualquier pregunta que tengas.
